Zacznij teraz
Konto Realne
Konto Demo
Wybierz kraj

Analiza Fundamentalna

 

Co to jest analiza fundamentalna?

Analiza fundamentalna jest badanie danych gospodarczej, społecznej i politycznej, raportów i wiadomości, aby zdobyć wiedzę na temat przeszłości, teraźniejszości i przyszłości kierunku kursów. Z fundamentalnego punktu widzenia istnieje wiele różnych sposobów, aby analizować waluty, skupimy się na różnicowym modelu stopy procentowej.

Przyszły kierunek kursu zostanie ostatecznie określona przez bazowego popytu i podaży dla danej waluty. Korzystanie z niektórych kluczowych wskaźników ekonomicznych, możemy zastosować łatwo dostępne dane do naszego modelu różnicy stóp procentowych, przewidywania z pewną dokładnością obecnego i przyszłego popytu i podaży, a tym samym kierunku kursów.

 

Jaka jest różnica modelu stopy procentowej?

Różnica modelu Oprocentowanie oparte jest na założeniu, że waluty z wyższych stóp procentowych docenić, jak uczestnicy rynku przenieść swoje środki do krajów o wyższej wydajności. Podczas gdy przeciętny inwestor nie może uznać, że nadaje się do wysyłania funduszy zagranicznych, funduszy doświadczonych inwestorów, i instytucje od dawna korzysta z tej możliwości, zdobywając zainteresowanie i wzrostu wartości kapitału na pozycji lewarowanych, aby uzyskać duże zyski. Jako przedsiębiorca detalicznej chcemy się koncentrować na korzystanie z tych trendów, zajmując pozycje na rynku forex miejscu, gdzie możemy również oprocentowane, zakładając różnicy stóp procentowych jest na naszą korzyść.

Większość danych ekonomicznych i raportów nosić znaczenie ze względu na skutki mają sprawie przyszłego kierunku stóp procentowych. Poniższe punkty spojrzeć na kluczowych składników różnicowym modelu stopy procentowej; dane i raporty, które po uwolnieniu mieć wpływ na rynek ze względu na ich zakłada wpływ na przyszłego kierunku stóp procentowych. Silne dane lub dane, które bije oczekiwania rynku zwykle oznacza aprecjację waluty, podczas gdy słabe dane lub dane, które strzela oczekiwania zwykle oznacza deprecjację waluty. Jest to niezwykle ważny punkt! Zrozumienie, że uczestnicy rynku będą działać w oparciu o ich postrzegania perspektyw walucie.

Kluczowe elementy modelu:

Stopy procentowe

Stopy procentowe są głównym motorem tego modelu, ale są częścią wielu czynników przyczyniających które poruszają się kursów walutowych. Stopy procentowe są narzędziem wykorzystywanym przez banki centralne, aby spełnić szereg swoich celów polityki pieniężnej, są to:

  • Utrzymanie inflacji pomiędzy zespołem docelowej 2-3%. Robią to albo przez dokręcenie (podnoszenie stóp) lub poluzowanie (obniżenie stóp)
  • Silny i zrównoważony wzrost.

Stopy procentowe są w stanie osiągnąć powyższych celów, jak wpływają one na popyt w gospodarce. Gdy stopy procentowe rosną koszty pożyczania pieniędzy powodując wzrost ilości wydatków w gospodarce maleje. Jest odwrotnie, kiedy chcą stymulować popyt.

Zrozumienie, jak i dlaczego stopy procentowe są wykorzystywane będą dalsze zrozumienie tematów makroekonomicznych obecnych na rynku Forex. Oznacza to, że podczas odczytu danych z kanału informacyjnego lub wnikliwie raport banku będzie można myśleć o przyczyny i skutku większości zmiennych ekonomicznych mowa.

Teraz, że rozumiemy, co zrobić, stopy procentowe i jak wpływają one na nasz model możemy spojrzeć na dane, które pomogą nam w podejmowaniu decyzji handlowych. Dane lub komunikaty informacyjne, które będą chciały się patrząc na można znaleźć na www.forexfactory.com, będą mieli zarówno natychmiastowy i długoterminowy wpływ na waluty.

  • Komunikaty stóp procentowych
  • Central minut bankowe
  • Centralne przemówienia bankowe

Wszystkie powyższe komunikaty mogą albo być przedmiotem obrotu po wydzieleniu lub włączone do modelu, aby zdecydować, czy waluta będzie wzrastać lub maleć w zależności od przyszłego kierunku stóp procentowych. Zapewne najważniejszym z tych ogłoszeń jest protokół banku centralnego. To dlatego, że to dlatego, że członkowie banku centralnego skutecznie zrobić myślenia dla Ciebie, przedstawiając w języku zawoalowaną ich perspektywy dla danej gospodarki, partnerów handlowych, gospodarka światowa, a mają na to wpływ może mieć na ich proces podejmowania w decyzji Przyszłość.

Inflacja

Inflacja jest definiowana jako ogólny wzrost cen towarów i usług powstałych w sile nabywczej pieniądza zmniejsza. To co rząd i banki centralne domowych nienawiść i utrzymanie go pod kontrolą, jest głównym celem polityki pieniężnej. Jak widać powyżej, większość banków centralnych będzie starał się utrzymać inflację pomiędzy 2-3% albo przez podnoszenia lub opuszczania stóp. Wiedząc, że inflacja jest postrzegana jako prawdziwy problem przez banki centralne, na oku danych o inflacji ocenić przyszły kierunek stóp procentowych jest kluczowym elementem różnicowym modelu stopy procentowej. Poniższe wskaźniki ekonomiczne są wspólne miary inflacji, które są wykorzystywane w modelu:

  • CPI Core CPI (wskaźnik cen konsumpcyjnych) jest ogólną miarą inflacji cen w całym sektorze gospodarstw domowych.
  • PPI (Indeks cen producentów) miarą inflacji cen producentów.

Rozwój ekonomiczny

Wzrost gospodarczy obywatela jest kluczem do tego modelu, ponieważ mierzy wyjście gospodarki, a tym samym, gdzie gospodarka jest w cyklu wzrostu oraz podstawowych problemów, które mogą powstać w wyniku wysokiego lub niskiego wzrostu. Większość banków centralnych mają na celu zrównoważony wzrost gospodarczy około 3% w średnim okresie. Oznacza to, że banki centralne będą korzystać z polityki monetarnej (stopy procentowe) jako środek stymulujący i spowolnienie wzrostu w gospodarce. Poniżej znajdują się wspólne wskaźniki ekonomiczne stosowane do pomiaru wzrostu w gospodarce. Mam włączone kilka, które nie są tradycyjnie wykorzystywane jako wskaźniki wzrostu, jednak nie czułem się uzasadnione wystarczająco dużo uwagi mają własną kategorię.

  • PKB lub produkt krajowy brutto jest miarą produkcji kraju.
  • Sprzedaż detaliczna

Dane Zatrudnienie

W naszym modelu pomiaru bezrobocia w danej gospodarce jest niezwykle ważne ze względu na odwrotny związek między bezrobociem a inflacją. Oznacza to, że niższa stopa bezrobocia, tym większa presja inflacyjna w ramach gospodarki. Ten związek jest przedstawiony na poniższym schemacie znanym jako krzywej Phillipsa.

phillips curve

Krzywa pokazuje nam, że jak bezrobocie maleje wzrost inflacji i odwrotnie. Powodem jest to dodatkowa presja wzrosły płace w ramach gospodarki na ceny towarów i usług. Dane Zatrudnienie jest również dobrym wskaźnikiem siły gospodarki, to z tego powodu raport sektorze pozarolniczym, że jest zwolniony w pierwszy piątek miesiąca ze Stanów Zjednoczonych jest najbardziej oczekiwany raport gospodarczy na świecie. W niepewnych gospodarczo czasach dzisiaj świat wygląda do niniejszego raportu w celu określenia, jak stabilna gospodarka USA jest i czy chcą brać na ryzyko. Istnieje szereg raportów, które mierzą bezrobocia / zatrudnienia w wielu krajach, najbardziej godne uwagi są:

  • Non-farm payrolls (US)
  • Unemployment claims (US)
  • Employment change (AUD)

Są to główne elementy modelu różnicy stóp procentowych, które można włączyć do swojej obrotu albo na krótki lub dłuższy podstawie terminu. Możesz wymienić te numery ekonomicznych, gdy są one zwolnione lub użyć ich do tworzenia dłuższy termin stronniczość waluty jesteś handlowych. Ważne jest to, że wiesz, co oznaczają numery! To nie oznacza, że powinieneś wiedzieć, zawiłości tych sprawozdań i cyfr, po prostu, że rozumiesz konsekwencje mogą one mieć na stopach procentowych w przyszłości.

Jako przedsiębiorca detalicznej większość swoich transakcji zamiar pochodzą z identyfikacji szans na listach przebojów za pomocą analizy technicznej, należy więc rozważyć sobie technika (analityk techniczny), a nie “lub” Fundy ekonomistą. Jako technik można zakładać, że wszystkie podstawy i wszystko, co może mieć wpływ na kurs wymiany jest już uwzględnione w cenie / wykresów. Teoretycznie byłoby to idealne i będziemy mogli zapomnieć o podstawach całkowicie. W rzeczywistości rynki nie są tak skuteczne i warto poznać te najbardziej najsuchszych przedmiotów (choć niektórzy z nas korzystać z nich). Z tego powodu, zrozumienie podstaw i pobyt na bieżąco z aktualnymi tematami makroekonomiczne powinny być częścią twojego dnia handlowego. Spędzeniu 10 minut dziennie, patrząc na swojego kanału informacyjnego, patrząc na najnowszych numerów wyjść dla różnych raportów, a nawet niektórych badań podstawowych. Zapewni to, że są świadomi makro tematy obecne, a tym samym handel w synchronizacji z przepływem prądu w rynku.

Lekcja 10

Następna Lekcja

'